Займ получен ценными бумагами акциями. Нюансы займа ценными бумагами

В большинстве случаев оформление кредита подразумевает получение заемщиком денежных средств для определенных нужд. Но существует гораздо больше видов займов, объектами которых выступают не только деньги. К ним относится и заем ценными бумагами.

Нормативное регулирование

В России этот вид кредитования используется достаточно редко. Тем не менее, есть целый ряд нормативных актов, регулирующих процедуру:

1. ФЗ №39 «О рынке ценных бумаг».
2. ГК РФ (ст. 807).
3. Указание ЦБ №1366-У от 16. 01. 04 г.
4. НК РФ (ст. 282).

Обе стороны сделки обязаны соблюдать нормы российского законодательства.

Особенности и подводные камни

Оформление кредита ценными бумагами имеет ряд особенностей, о которых следует знать заемщику:

1. Сделка заключается с помощью брокера, который является посредником.
2. Нет комиссионных сборов за осуществление операций.
3. У заемщика есть возможность получить прибыль при оформлении сделки на понижение.
4. Очень важно правильно составить , иначе это приведет к невыполнению обязательств со стороны кредитора.
5. Следует учитывать дополнительные расходы на составление налоговых и бухгалтерских документов.
6. Процедура возврата предмета займа довольно длительная, что может привести к его обесцениванию.

При оформлении сделки возникают следующие риски:

1. Невозврат предмета займа. Нередко случается, если неправильно оформлен договор.
2. Убытки.
3. Незаконность займа, если у сторон нет права его оформлять.
4. Утрата права на голосование во время .

Всем этим рискам подвержен в первую очередь кредитор. Но и у заемщика могут возникнуть трудности с возвратом займа. В частности, при изменении стоимости котировок.

Как составить договор займа ценными бумагами

В первую очередь стороны обязаны оформить соглашение о займе. По закону устная договоренность не имеет юридической силы, поэтому соглашение оформляется только письменно. К составлению договор предъявляются особые требования:

1. Название документа, регистрационный номер, дата и место заключения.
2. Реквизиты сторон.
3. Предмет договора. Нужно подробно указать основные характеристики ценных бумаг (форма выпуска, номера госрегистрации и т. д.).
4. Сумма кредитования, . Учитывается стоимость ценных бумаг, а также проценты за их использование.
5. Срок оформления соглашения. Договор может быть заключен на срок до 1 года.
6. Ставка. Она определяется индивидуально.
7. . Стороны устанавливают этот график самостоятельно.
8. Передача и возврат предмета займа (ценных бумаг).
9. . В качестве залога может выступать другое имущество заемщика.
10. Ответственность сторон. За невыполнение условий соглашения в большинстве случаев предусматривается использование штрафных санкций.
11. Дополнительные условия. Внесение изменений в документ и методы урегулирования возможных споров между заемщиком и кредитором.

Для того чтобы избежать трудностей при выполнении условий соглашения, его оформление лучше передать специалистам.

Бланк договора займа с ценными бумагами скачайте .

Образец договора займа с ценными бумагами

Его получение

Виды ценных бумаг

В России используются следующие виды ценных бумаг:

• чеки;
• облигации;
• акции.

Их можно передавать третьим лицам, в том числе и с помощью . Эта процедура выгодна обоим, так как предполагает передачу активов лишь на время. Стороны получают соответствующую прибыль. Доход заемщика составляет использование чужих акций, а кредитора – получение процентов.

Способы оформления

Оформить заем ценными бумагами можно несколькими способами:

• оформить соответствующее соглашение;
• продать ценные бумаги при условии обратного выкупа по оговоренной цене.

Важно, чтобы у заемщика была возможность предоставить определенное имущество в залог. На практике без этого заем ценными бумагами оформить очень затруднительно.

Сделка осуществляется несколькими сторонами:

• кредитором;
• заемщиком;
• посредником (им обычно выступает брокер).

Проценты

Стороны самостоятельно устанавливают размер процентов, выплату которых гарантирует заемщик. Сумма на законодательном уровне не ограничена, но на практике используются следующие ограничения:

• если кредит оформляется на короткое время, то ставка варьируется в пределах 0,5–1% ;
• если заем ценными бумагами оформляется на длительное время, то процентная ставка может возрасти до 18% .

При получении прибыли от использования ценных бумаг стороны обязаны платить налоги. , удержанием налогов обычно занимается брокер. В случае, если , они рассчитывают и выплачивают налоги самостоятельно.

Погашение ссуды

Процедура погашения долга всегда прописывается в соглашении. И впоследствии кредитор и заемщик обязаны следовать условиям договора. Выплаты могут производиться поэтапно в течение всего действия соглашения. Не запрещено использовать полное погашение долга после того, как закончиться срок действия договора.

Закон позволяет указывать в документе точную дату возвращения долга или условие возврата по первому требованию кредитора. При этом учитывается, что срок действия договора составляет 1 календарный год, не более.

Защита прав и последствия

Если одна из сторон не выполняет условия договора, по закону к ней применяются дополнительные санкции в виде штрафа. Его размер и порядок выплаты также устанавливается соглашением. В случае, когда стороны не могут разрешить конфликт, . Но при этом следует . К примеру, при невозврате долга срок начинает исчисляться с момента, когда у кредитора возникло право на его получение.

Займ ценными бумагами оформляется с учетом тех же норм гражданского законодательства, что и стандартные кредиты. Разница между ними минимальна. Заемщик так же обязан выплачивать проценты, а в указанный срок вернуть долг. Аналогичным образом

Про операции с ценными бумагами, представляющие собой передачу имущественных прав, закрепляемых ценными бумагами, одновременно с переходом права собственности на саму ценную бумагу расскажет видео ниже:

На практике ценные бумаги могут выступать предметом займа. Причем заемщик нередко реализует полученные по договору займа ценные бумаги. А когда наступает момент возврата займа, заемщик приобретает ценные бумаги того же эмитента, выпуска и категории и возвращает их заимодавцу. Как учесть такие операции для целей налога на прибыль?

Порядок налогообложения займов ценными бумагами установлен ст. 282.1 НК РФ. До 1 января 2010 г. специальных положений, регулирующих налогообложение таких операций, Налоговый кодекс РФ не содержал (п. 29 ст. 2, ч. 1 ст. 17 Закона N 281-ФЗ). При этом положения ст. 282.1 НК РФ применяются только в отношении договоров займа, которые заключены с 1 января 2010 г. (см. также Письмо Минфина России от 16.02.2010 N 03-03-06/2/30). Если же договор займа был заключен в 2009 г. и ранее, то в 2010 г. в целях налогообложения этой операции применялись положения гл. 25, которые действовали в 2009 г. (ч. 1 ст. 13 Закона N 281-ФЗ).

Примечание

Порядок налогообложения займов ценными бумагами до 1 января 2010 г. рассмотрен в разд. 14.8.5 "Налогообложение операций займа ценными бумагами до 1 января 2010 г.".

Отметим, что для целей налогообложения в соответствии со ст. 282.1 НК РФ заем ценными бумагами должен отвечать следующим требованиям:

1. Договор займа должен быть заключен в соответствии с законодательством РФ или иностранного государства (абз. 1 п. 1 ст. 282.1 НК РФ).

Напомним, что в соответствии с гражданским законодательством РФ договор займа между организациями должен быть заключен в письменной форме (п. 1 ст. 808 ГК РФ).

2. Предметом займа могут быть только определенные родовыми признаками вещи. То есть вещи, не обладающие индивидуальными особенностями (п. 1 ст. 807 ГК РФ). Поэтому предметом займа могут быть только эмиссионные ценные бумаги и инвестиционные паи (ч. 1 ст. 2 Федерального закона от 22.04.1996 N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг" и абз. 5 п. 1 ст. 14 Федерального закона от 29.11.2001 N 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах"). Неэмиссионные ценные бумаги, такие как, например, векселя, закрепляют за держателем индивидуальный объем прав, а потому не могут быть предметом займа.

3. В договоре должна быть предусмотрена процентная ставка или порядок ее определения (абз. 4 п. 1 ст. 282.1 НК РФ). При этом договор обязательно должен предусматривать выплату процентов в денежной форме (абз. 3 п. 1 ст. 282.1 НК РФ).

Отметим, что Гражданский кодекс РФ такого требования не содержит. В соответствии с гражданским законодательством выданный ценными бумагами заем считается беспроцентным, если в договоре не предусмотрено иное (п. 3 ст. 809 ГК РФ).

Таким образом, к договору займа ценными бумагами, в котором нет условия о процентной ставке, положения ст. 282.1 НК РФ не применяются.

4. Срок займа не должен превышать одного года (абз. 7 п. 1 ст. 282.1 НК РФ).

При этом датой начала займа считается дата перехода к заемщику права собственности на ценные бумаги (абз. 6 п. 1 ст. 282.1 НК РФ). То есть, по сути, дата заключения договора займа (п. 1 ст. 807 ГК РФ).

Дата окончания займа определена датой обратного перехода права собственности на ценные бумаги при их передаче заемщиком кредитору (абз. 6 п. 1 ст. 282.1 НК РФ).

Обратите внимание!

При нарушении срока возврата ценных бумаг и при прекращении обязательства заемщика способом, отличным от передачи предмета займа, происходит переквалификация договора займа (п. 2 ст. 282.1 НК РФ).

Подробнее об этом см. разд. 14.8.4 "Порядок налогообложения при неисполнении (ненадлежащем исполнении) обязательств по договору займа ценных бумаг".

Не влияют на порядок налогообложения следующие обстоятельства, произошедшие в течение срока займа:

Конвертация ценных бумаг - предмета займа;

Аннулирование или изменение индивидуального номера (кода) дополнительного выпуска;

Изменение индивидуального государственного регистрационного номера выпуска или индивидуального идентификационного номера (п. 9 ст. 282.1 НК РФ).

Нужно отметить, что договор займа в интересах налогоплательщика и за его счет может заключить иное лицо (агент, поверенный, комиссионер, доверительный управляющий) на основании соответствующего гражданско-правового договора. Согласно п. 1 ст. 3 Закона N 39-ФЗ таким посредником, в частности, может выступать брокер.

Привлечение займа ценными бумагами через посредника не влияет на порядок налогообложения этой операции (абз. 2 п. 1 ст. 282.1 НК РФ).

Займы в ценных бумагах – достаточно популярный и активно развивающийся на западе вид кредитования. В России он встречается достаточно редко и в основном среди профессиональных игроков.

Это связано, прежде всего, с особенностями законов. Но даже участникам рынка с небольшими портфелями такие кредиты могут принести хорошую дополнительную прибыль.

Что такое ценные бумаги

Ценные бумаги – это документы, которые подтверждают имущественные права. Их могут выпускать коммерческие компании, государство и даже физические лица. С помощью этих документов закрепляются права на определенную прибыль от деятельности, управление организацией, кредитные обязательства и т. д.

Дорогие читатели! Статья рассказывает о типовых способах решения юридических вопросов, но каждый случай индивидуален. Если вы хотите узнать, как решить именно Вашу проблему - обращайтесь к консультанту:

ЗАЯВКИ И ЗВОНКИ ПРИНИМАЮТСЯ КРУГЛОСУТОЧНО и БЕЗ ВЫХОДНЫХ ДНЕЙ .

Это быстро и БЕСПЛАТНО !

Разрешается продавать и иным образом передавать ценные бумаги другим частным или юридическим лицам. Обязательно ведется реестр держателей.

Рассмотрим основные виды ценных бумаг, которые встречаются на территории России:

• акции;
• векселя;
• облигации;
• чеки.

На разнице стоимости таких активов многие держатели зарабатывают неплохие деньги.

Об услуге «Займ ценных бумаг»

На западе давно действуют займы ценными бумагами. По договору одна сторона передает, а другая принимает ценности и обязуется вернуть их в определенный срок, выплатив проценты за пользование.

На российском рынке услуга чаще всего рассчитана на краткосрочный заем для игры на понижение. Акции или другие активы при этом передаются заемщику после окончания торговой сессии и поступают обратно владельцу еще до начала операционного дня.

Происходит это по соглашению между клиентом и брокером. Клиент обеспечивает гарантии возврата, а также выплачивает за пользование чужими бумагами определенный процент. В качестве обеспечения чаще всего выступают другие портфели, принадлежащие заемщику.

Видео: Сделки с ценными бумагами

Преимущества

Займы ценными бумагами обычно выгодны обеим сторонам сделки. Кредитор получает дополнительный доход за счет принадлежащих ему активов фактически без риска и ограничений в их управлении.

Заемщик может осуществить сделку на понижение и заработать на этом дополнительные средства, при этом, не затрачивая собственных средств, а предоставив в качестве обеспечения имеющиеся ликвидные активы.

Рассмотрим, какие преимущества стоит отметить дополнительно:

• В налоговую базу попадают только доходы, а сами операции по передаче и возврату не вынуждают платить дополнительные налоги.
• Отсутствие комиссий. За передачу и возврат акций, облигаций и т. д. обычно не взимается дополнительная комиссия.
• Полная отчетность. Сделка обычно заключается через брокера, который от лица клиента заключает сделки. Он на следующий торговый день в отчете отразит полученный клиентом доход.

Обычно выдают кредит ценными бумагами те владельцы, которые ожидают достижения ими определенной цены или используют их для долгосрочных вложений с целью получения дополнительной прибыли от актива.

Параметры

Займы ценными бумагами – это передача их во временное пользование.

На них действуют те же условия, что и при других крупных займах:

• Платность услуги. За пользование чужими акциями, облигациями придется заплатить. Бесплатно такую услугу никто оказывать не будет.
• Наличие обеспечение. В качестве залога в большинстве случаев выступают другие ценные бумаги или аккредитивы, которые по стоимости не уступают или превосходят полученные взаем.

Существует два вида кредитования ценными бумагами:

1. Непосредственно займы посредством акций и т. п.
2. Продажа с обязанностью предоставить возможность кредитору выкупить обратно собственность через определенное время по заранее оговоренной стоимости.

В сделке по кредитованию ценными бумагами обычно участвуют три стороны:

1. Кредитор. Обычно это держатель крупного портфеля, например, банк, пенсионный фонд или страховая компания.
2. Заемщик. Это те, кто «занимает» ценные бумаги, которых в данный момент у самого в наличии нет.
3. Посредник. Им могут выступать компании или брокеры, которые оказывают услуги по оценке рисков и кредитоспособности заемщиков и другие расчетные услуги.

Примерные ставки

За предоставление акций и т. п. заемщик выплачивает кредитору проценты. Их размер устанавливается индивидуально при согласовании каждой сделки. По закону размеры ставок фактически неограничены.

Большинство компаний работает со ставками от 0,5 до 1% годовых, если заем берется на короткий срок у частного владельца портфеля до 12-13 и даже 18% при долгосрочных займах, выдаваемых крупными организациями.

Риски

Обе стороны рискуют, оформляя договор займа. Рассмотрим основные риски, которым подвержен кредитор:

• Риск невозврата. Если сделка заключена с нарушениями или не была проведена должным образом оценка обеспечений, то бумаги к владельцу могут просто не вернуться.
• Риск убытков. При неблагоприятном изменении котировок за то время, когда ценные бумаги находят у заемщика, кредитор может оказаться в убытках. Убытки также могут возникнуть, если предоставленные в качестве обеспечения активы приходится реализовать, а их цена оказывается меньше стоимости бумаг, отданных в кредит.
• Риск потери прав. Например, кредитор, отдавший бумаги в кредит не сможет участвовать в голосовании акционеров.

Для заемщика главный риск – рыночный. Стоимость активов на рынке может измениться неблагоприятным образом. В результате он потеряет собственные средства и будет вынужден покрывать эти убытки самостоятельно или за счет обеспечения по кредиту.

Налоговые вопросы

Сама операция передачи в кредит бумаг или их возврата не предусматривает дополнительных налоговых расходов и не учитывается при расчете базы налогообложения. Тем не менее, доход, полученный в результате этой сделки, налогами облагается.

Большинство компаний-посредников частным лицам, участвующим в операциях с займом такого типа, предоставят необходимые расчеты и удержат налоги. В этом случае заемщик заплатит налоги с полученной прибыли от разницы при продаже-покупке, а кредитор только с процентов, полученных в результате сделки.

В случае, если обе стороны являются организациями ситуация будет более сложной. Им придется самостоятельно учесть полученные доходы при расчете налога на прибыль, основываясь на Письме Минфина от 12.01.2007 г. №03-03-04/1/864 и Статье 282.1 НК РФ.

Договор займа ценных бумаг

Законность сделки – необходимое условие для минимизации рисков связанных с ней. Для этого между сторонами заключается соответствующий договор. Его образец можно загрузить по следующей .

Рассмотрим основные разделы этого документа, которые должны обязательно присутствовать:

1. Наименование и реквизиты сторон. С этим разделом все достаточно понятно, он стандартен для любых договоров, заключаемых в письменной форме.
2. Предмет сделки. Обязательно необходимо указать характеристики передаваемых ценных бумаг. К ним, например, относятся категория, эмитент, форма выпуска, номер государственной регистрации. Это один из основных пунктов, который поможет избежать в дальнейшем ненужных споров.
3. Сумма займа в денежном выражении. Именно на нее будут начисляться проценты. Также она при необходимости будет использована для погашения за счет реализации активов, выступающих обеспечением.
4. Срок займа. Максимально по закону можно передать ценные бумаги в кредит на 1 год. Допускается передача со сроком до востребования.
5. Ставка. Здесь указывается размер процентов, которые кредитор получит от заемщика за пользование ценными бумагами.
6. Порядок передачи и возврата. В течение какого времени бумаги передаются заемщику и обратно, а также способ проведения операции.
7. Уплата процентов. Они могут выплачиваться в конце действия договора займа или на регулярной основе. Это решение зависит от договоренности между сторонами.
8. Обеспечение. Необходимо обязательно указывать, как обеспечивается гарантия возврата ценных бумаг кредитору. Это может быть залог других акций или имущества, а также другие активы.
9. Ответственность заемщик. Штрафные санкции могут быть применены, если заемщик вовремя не заплатил проценты или пытается уклониться от возврата ценных бумаг кредитору.
10. Дополнительные условия. Сюда могут быть включены пункты о порядке внесения изменений в договор, урегулировании споров и т. д.

Стоит обратить внимание, что при заключении договора займа может возникнуть и обеих сторон множество вопросов из-за несовершенства российского законодательства в этом вопросе. Стоит доверить составление таких документов только профессиональным компаниям, которые хорошо зарекомендовали себя на рынке.

Возможные недостатки

Мало кто слышал про займы ценными бумагами. К сожалению, в России такой способ займа не нашел пока популярности, когда как в европейских странах он имеет большой спрос. Однако, постепенно данный вид займа постепенно набирает обороты.

Выпуском ценных бумаг занимаются не только юридические, но и физические лица. Все действия, связанные с займом ценными бумагами, регламентируются законодательством Российской Федерации, точно так же, как и кредитные отношения между заемщиком и кредитором.

Что это такое и куда обращаться

Если говорить про действующее законодательство, то предметами займа выступают как денежные средства, так и другие объекты с определенными родовыми признаками.

Дорогие читатели! Статья рассказывает о типовых способах решения юридических вопросов, но каждый случай индивидуален. Если вы хотите узнать, как решить именно Вашу проблему - обращайтесь к консультанту:

ЗАЯВКИ И ЗВОНКИ ПРИНИМАЮТСЯ КРУГЛОСУТОЧНО и БЕЗ ВЫХОДНЫХ ДНЕЙ .

Это быстро и БЕСПЛАТНО !

Родовым признаком ценной бумаги является наличие технических и экономических реквизитов. Эти реквизиты и будут основной чертой отличия одной ценной бумаги от другой.

Сами ценные бумаги являются подтверждением тех или иных имущественных прав.

Процесс займа ценными бумагами имеет следующие характерные черты:

• кредитор является владельцем ценных бумаг;
• заемщик занимает их;
• брокер реально оценивает их стоимость. Без участия брокера в данной сделке не обойтись.

Однако, перед тем как оформить займ ценными бумагами, следует полностью изучить все особенности такого кредитования и провести анализ состояния на фондовом рынке.

Ценными бумагами, которые широко применяются в России на сегодняшний момент, являются:

• акции;
• векселя;
• облигации;
• чеки.

Если возникает необходимость в получении подобной ссуды, следует найти тех, кто такую услугу предоставит.

Центральные моменты

Ниже приведены основные моменты, которые нужно учитывать при оформлении займа ценными бумагами.

Правовые аспекты

Для того, чтобы официально оформить займ ценными бумагами, следует составить определенные документы. Допускается заключение договора займа или соглашения о предоставлении товарного кредита в зависимости от условий, указанных в сделке.

Займ ценными бумагами регламентируется статьей 807 Гражданского Кодекса Российской Федерации. Если говорить про договор товарного кредита, то он регулируется статьей 822 ГК РФ.

Сделка может быть оспорена на основании безденежья на основании ст. 812 ГК РФ.

Суть договора

Для того, чтобы минимизировать все существующие риски, связанные с заключением данного договора, следует в его тексте указывать все нужные пункты и аспекты, которые сделают его содержание более понятным и доступным, а также будут отвечать определенным законодательным требованиям. Ведь договор удостоверяет отношения, возникшие межу кредитором и заемщиком.

Ниже приведена таблица с более подробным описанием:

Название раздела в договоре	Содержание раздела
Преамбула	Дата, регион оформления (город, район и т.д.), номер регистрации.
Реквизиты	Данные идентифицирующие личность сторон
Предмет сделки	Характеристика ценных бумаг (например, введенные в оборот путём выпуска) наименование, форма выпуска, номер государственной регистрации.
Сумма займа	Процентное начисление за пользование ценными бумагами в соответствии с определенной стоимостью (прописывается в денежном измерении). Указывается залог.
Период выдаваемого займа	Действующее законодательство гласит, что срок договора на займ ценными бумагами не может превышать одного года. Однако, при соглашении сторон возврат ценных бумаг может произвестись по требованию собственника ценного имущества.
Процентная ставка	Рассчитывается индивидуально и начисляется за использование ценных бумаг.
Порядок оплаты процентов	Возможна оплата всех процентов по истечении срока договора, а также составление соответствующего графика
Возврат ценных бумаг	Дата передачи заемщиком ценных бумаг собственнику
Залоговое обеспечение	Указание активов, которые служат обеспечением при невозврата займа
Ответственность	Кредитор обязан своевременно предоставить заемные средства, а заёмщик берет на себя обязательство по своевременному возврату ценных бумаг, а также оплате процентов по займу.
Дополнительные условия	Порядок разрешения спорных ситуаций и порядок изменения договора.

Требования и порядок оформления

Требования к заключению договора данного займа довольно просты.

В первую очередь нужно знать о том, что сделка не может быть заключена под воздействием принуждения. В подобной ситуации договор признается недействительным.

Во-вторых, сторона, которая предоставляет займ, должна иметь право на осуществление подобного действия. То есть у кредитора должно быть право на распоряжение предоставляемыми заемщику ценными бумагами, иначе заключение договора считается невозможным (договор также может быть заключен между физическими лицами).

В-третьих, нужно наличие документов, требуемых для заключения подобной сделки.

Сам порядок оформления сделки займа ценными бумагами проходит в три этапа. На самом деле ничего нет сложного, просто нужно соблюдать очередность и выполнить вышеперечисленные требования.

На первом этапе подготавливаются все документы, необходимые для заключения данной сделки. Далее осуществляется оформление самого договора займа. Данный этап подразумевает не только его написание, но и оплату услуг нотариуса, а также выплату обязательного государственного платежа.

Третий этап включает в себя подписание сторонами договора займа, подтверждая тем самым свое соглашение на данную сделку, которая заверяется у нотариуса.

Также необходимо знать о том, что компания, которая заключила подобную сделку, должна вести четкий бухгалтерский учёт и отразить в нем факт оформления займа. При этом должны быть правильно оформлены все проводки, чтобы учёт полностью отражал всю суть действий заемщика.

При ведении учета должны учитываться требования МСФО. Именно поэтому желательно, чтобы компания имела разработанный определенный внутренний порядок и правила составления документации.

Необходимые бумаги

Как уже говорилось ранее, для заключения подобного договора потребуется документальное подтверждение прав кредитора на пользование предоставляемыми ценными бумагами. В зависимости от характера ценной бумаги, вид подтверждающего права документа будет различаться.

Например, сертификат, подтверждающий право собственности, предоставляется на эмиссионный тип ценных бумаг, т.е. когда производится их эмиссия. Если ценные бумаги хранятся в депозитарии, право владения устанавливается посредством выписок из записей в депо-счетах.

В других случаях, когда документальное подтверждение права на ценные бумаги невозможно (бездокументарный тип), право собственности устанавливается посредством выписки из лицевого счета.

Параметры и ставки по займам ценными бумагами

Займ ценными бумагами дает возможность получения дохода как кредитору, так и заемщику. Для того, чтобы заключить подобную сделку, следует выбрать способ оформления. Первый способ подразумевает документальное оформление, а второй — продажу ценных бумаг.

Особенностью продажи выступает условие, которое дает возможность продавцу на обратный выкуп проданного им права. Стороны заранее обговаривают и устанавливают цену и время выкупа.

При пользовании ценными бумагами заёмщик платит определенный процент, который является платой за услугу. Сам процент для каждой сделки индивидуален, ограничений по нему не предусмотрено действующим законодательством.

Ограничения по процентам устанавливают брокеры, которые учитывают ценообразование на конкретный промежуток времени:

• если займ рассчитан на небольшой период, то процент варьируется в пределах 0,5-1% в год;
• если займ предоставляется на более длительный период, максимальная ставка может достигнуть 18% в год.

Прочие возможности услуги

Ниже приведены прочие особенности заключения подобной сделки.

Государственные и частные формы

В сделке по выдаче займа ценными бумагами могут участвовать как юридические и физические лица, так и государство. Т.е такая сделка может быть заключена между субъектами с различным правовым статусом. Если говорить про займ ценными бумагами между физическими лицами, то сделку можно заключить устно. Если же сделка касается организаций, то должна быть соблюдена письменная форма соглашения.

Государственная форма предоставления займа подразумевает под собой заключение сделки между государством (кредитор) и юридическим или физическим лицом (заемщик). Предоставление данных займов осуществляют государственные органами для увеличения бюджета (при наличии дефицита финансовых средств в бюджете), для поддержания государственного регулирования оборота денежных средств и др.

Несмотря на некоторые отличия государственной и частной формы сделки, возврат займа будет обязателен для всех видов, как и выплата установленных процентов в определенный срок.

Государственный займ может оформить:

• организация;
• банковское учреждение;
• страховая компания;
• физическое лицо и т.д..

В зависимости от срока предоставления займа различают краткосрочные (до года), среднесрочные (от года до пяти лет) и долгосрочные (более пяти лет) займы. Требований к субъектам по договору займа не существует, ими могут выступать как российские, так и иностранные организации.

Пример заполнения

Оформление договора производится на листке бумаги форматом а4.

После обозначения названия документа (договор займа ценными бумагами) прописываются основные пункты соглашения в последовательном порядке:

• условия-прописывается период, размер выдаваемого займа, указывается порядок, который регулирует выдачу ценных бумаг и их возвращение, а также основание для выдачи займа;
• данные и реквизиты самих ценных бумаг;
• стоимость бумаг на момент заключения договора;
• обязательства заимодавца (сохранение имущества по залогу);
• проценты по займу;
• заключительная часть, в которой ставится согласие всех сторон путем подписания договора, а также их данные.

Налогообложение

Налоговый кодекс регулирует вопросы, связанные с налогообложением при заключении договора займа ценными бумагами. Налогом облагается только сам процент, который заемщик получает за использование ценных бумаг. Однако, налог должен платить и кредитор.

Сумма платежа в таком случае рассчитывается в пропорциональном виде. При этом она подписании договора не рассчитывается, так как на данном этапе материальная выгода не получается ни одной из сторон соглашения.

Налогообложение при займе с последующим пользованием ценными бумагами регламентируется статьей 282 Налогового Кодекса Российской Федерации. В этом случае заемщик выплачивает налог от дохода, который он получает за использование ценных бумаг, а кредитор, в свою очередь, уплачивает налог с дохода, получаемого от заемщика за предоставление заемного имущества.

В случае нарушения условий договора и невозврата предмета займа в период, оговоренный договором, он может быть переименован в договор купли-продажи ценных бумаг.

Погашение долга

В тексте соглашения должен быть указан пункт, в котором описывается порядок и сроки, в течение которых должна быть выполнена долговая обязанность заемщика. В данном пункте можно указать как поэтапное погашение, так и полную выплату долга.

Полное погашение долга может производиться как при окончании срока действия договора (не более одного года), так и в определенную дату, указанную в соглашении.

Плюсы и минусы

Все процессы, связанные с операциями на фондовом рынке, имеют определенные последствия и риски. Минусами в данной сделке будут выступать риски займа. Причем такие риски возникают как для кредитора, так и для заемщика.

В качестве рисков можно указать возможность материальных убытков в случае колебания стоимости акций. Однако, основными риски, при которых могут быть огромные потери, связаны с неправильным оформлением и составлением договора.

Клиент может нести убытки также в тех случаях, когда та или иная финансовая операция был неправильно им осуществлена.

На практике риски кредитора возникают при:

• невозврате долга либо при его частичном погашении;
• колебании стоимости на ценные бумаги и их обесценивание;
• отсутствии выплат по займу в случае обесценивания;
• отсутствии права участия в управлении АО.

Риски заемщика связаны в основном с его плохой осведомленностью о фондовом рынке, а также с неумением анализировать финансовое состояние на нем. В зависимости от того, как будет действовать заемщик, так и будет расти его доход и соответственно уменьшаться (повышаться) риски.

Сегодня в качестве предмета займа могут выступать не только деньги, но также ценные бумаги. Причем в таком случае составляется договор займа в специальной форме. Алгоритм предоставления таковых бумаг имеет свои тонкости, особенности – все они установлены законодательными нормами.

Дорогие читатели! Статья рассказывает о типовых способах решения юридических вопросов, но каждый случай индивидуален. Если вы хотите узнать, как решить именно Вашу проблему - обращайтесь к консультанту:

ЗАЯВКИ И ЗВОНКИ ПРИНИМАЮТСЯ КРУГЛОСУТОЧНО и БЕЗ ВЫХОДНЫХ ДНЕЙ .

Это быстро и БЕСПЛАТНО !

Основные моменты

Согласно таковой статьей, заимодавец должен передавать заемщику предмет, который имеет определенные родовые признаки.

Причем следует учесть, что предметы, которые могут быть переданы соответствующим образом в долг, должны обладать определенными характеристиками. Таковыми является некоторые меры, вес или же нечто другое.

Соответственно, таковые характеристики и подразумевают родовые признаки.

Сама ценная бумага как таковая обладает определенными реквизитами. Согласно законодательству таковые в конкретном случае и являются родовыми признаками.

Соответственно, договор займа ценных бумаг «имеет право на существование». Заключать таковой возможно в соответствии с действующим в Российской Федерации законодательством.

Но опять же требуется внимательно ознакомиться со всеми тонкостями процесса, оформления. Все они определены нормативно-правовыми документами.

Что это такое

Договор займа ценных бумаг – специальное соглашение, составленное в определенной форме и при этом подразумевающее передачу во временную собственность некоторых ценностей.

Соответственно, ценные бумаги подразумевают под объектом таковой сделки. Основная цель заключения подобного рода договора – именно получение некоторой прибыли.

Стоимость бумаги напрямую зависит от её разновидности и многих иных факторов.

Согласно Гражданскому кодексу РФ договор займа ценных бумаг не имеет определенной стандартной формы, установленной жестко на законодательном уровне.

Согласно законодательству юридические организации имеют право самостоятельно осуществлять составление данного типа документом. Но при этом имеется перечень пунктов, присутствие которых в договоре строго обязательно.

Обычно договор ценных бумаг включает в себя следующие базовые разделы:

• наименование самого документа;
• предмет договора;
• срок действия данного соглашения – обычно после окончания такового нужно будет вернуть ценные бумаги;
• права, а также обязанности различных сторон;
• ответственность сторон;
• основания для прекращения действия соглашения, порядок расторжения соответствующего соглашения;
• разрешение споров;
• форс-мажор;
• прочие условия;
• список приложений;
• адреса, реквизиты сторон.

Со всеми тонкостями конкретного договора нужно будет разобраться предварительно.

Обычно разнообразные сложные, затруднительные ситуации, спорные моменты возникают лишь по причине банального непонимания гражданином условий данного типа соглашения.

По возможности таковые необходимо разрешать в досудебном порядке.

Если же подобное невозможно по каким-то причинам – то нужно обращаться в суд ответчика. В то же время сам договор обязательно должен быть составлен в рамках законодательства.

Если имеют место какие-либо нарушения, то соглашение о займе ценных бумаг может быть признано недействительным частично, либо полностью. Тем не менее это не будет освобождать стороны от определенных обязательств.

На кого распространяется

В качестве сторон договора, которые могут заключать соглашение данного вида, могу выступать различные субъекты.

К таковым относятся:

Соответственно, необходимо учитывать определенные различия при возникновении подобных отношений между разными субъектами права.

Например, физические лица и индивидуальные предприниматели отвечают по всем взятым на себя обязательствам личной собственностью.

Данный момент определяется законодательно. В то же время с лицами физическими дела обстоят несколько иначе.

Также важно учесть, что договор займа может быть составлен только лишь с дееспособным, совершеннолетним физическим лицом.

Во всех остальных случаях, если гражданин , интересы его должен представлять какой-либо уполномоченный представитель.

Таковым может быть любой гражданин – его , родитель, иное. В свою очередь имеется ряд иных тонкостей, особенностей, связанных с оформлением договора займа.

К сторонам соглашения о предоставлении во временное пользование ценных бумаг могут устанавливаться различные иные требования.

В каждом случае они определяются индивидуально самими участниками договоренностей. С таковым моментом нужно будет разобраться обязательно предварительно.

Куда обращаться

При необходимости заключения подобного договора оптимальным решением будет обратиться в специализированную организацию, которая предлагает свои услуги по оформлении договоров на заем ценных бумаг.

Например, одной из самых популярных площадок для заключения подобных сделок является «Кит Финанс Брокер». Помимо данного учреждения на просторах интернета работает также большое количество иных аналогичных компаний.

За счет таковых возможно будет получить дополнительных доход от владения ценными бумагами. Подобные компании выступают в роли банальных посредников при заключении сделки между заемщиком бумаг и их владельцем.

Соответственно, оформление договора любого типа подразумевает некоторую комиссию за данную техническую работу.

Одним из наиболее простых и распространенных режимов является следующий – бумаги берутся на одну ночь, после окончания дневной торговой сессии и возвращаются в депо утром.

Сам же владелец таковых ценных бумаг в таком случае получает порядка 0.5% годовых. Причем величина процента может варьироваться в зависимости от самых разных факторов. Помимо указанного выше брокера существует множество иных.

Работать с ними возможно будет как через интернет, так и непосредственно в офисе. Владелец бумаг и заемщик таковых могут самостоятельно выбрать каким именно образом будет заключать соответствующего типа договор.

Также отдельно стоит отметить некоторые нюансы работы брокеров подобного типа. Все таковые полностью стандартны.

Перечень таковых включает в себя:

Показатели	Описание
Важно учитывать, что получаемый через брокеров доход облагается стандартным налоговым сборов как и любой другой	при этом в случае физических лиц брокер выступает в роли налогового агента (юридические лица должны самостоятельно формировать налоговую отчетность и сдавать таковую в налоговую службу)
Сами операции попросту не учитываются при вычислении налога на доходы физических лиц	соответственно – при подсчете налогооблагаемой базы учитывается только лишь доход, получаемый владельцем ценных бумаг
Сами операции передачи и последующего возврата ценных бумаг комиссией и процентом не облагаются	—

Очень важно внимательно разобрать все тонкости работы конкретного брокера перед тем, как заключить с ним договор.

Аналогичным образом обстоит дело в случае, если процесс заключения договора имеет место между физическими лицами.

При отсутствии опыта в данной сфере стоит внимательно разобрать все нюансы оформления. Оптимальное решение – обратиться к квалифицированному юристу или же брокеру для разрешения таковой ситуации.

Заключение договор займа ценных бумаг

Заключение договора ценных бумаг имеет целый ряд специфических тонкостей. Со всеми таковыми нужно будет разобраться предварительно. Процесс этот имеет отдельный перечень нюансов.

В первую очередь следует учесть, что процесс заключения договора должен обязательно осуществляться только лишь при соблюдении определенных требований. Не менее важно учесть, что понадобится соблюсти некоторый порядок составления.

Также потребуется собрать целый перечень документов для оформления соглашения, договорить об условиях возврата самих таковых ценных бумаг. Отдельно нужно отметить алгоритм блокировки и необходимость открытия специального счета.

Договор займа ценных бумаг между физическими лицами имеет определенные отличия от аналогичного, но заключаемого между юридическими.

К основным вопросам, разобрать которые нужно будет предварительно, нужно отнести:

• необходимые требования;
• порядок составления;
• какие потребуются документы;
• условия возврата;
• с блокировкой;
• особенности расчета;
• важные аспекты;
• законодательная база.

Необходимые требования

Перечень требований к самому алгоритму составления договора этого вида полностью стандартны.

Они включат в себя следующее:

1. Стороны, заключающие договор, должны делать это только по доброй воле.
2. Собственник или же иное лицо обязательно должно обладать правом на распоряжение конкретными ценными бумагами.
3. Понадобится представить соответствующие подтверждающие документы.

Отдельно нужно будет отметить именно добровольность составления договора этого вида. Так как в случае, если будет иметь место принуждение под угрозой физической или же психологической – договор таковой считается недействительным.

Соответственно, выдающий в заем ценные бумаги должен иметь на это право. При отсутствии такового попросту не допускается заключать договор.

Порядок составления

Сам порядок заключения договора займа ценных бумаг является стандартным – если само соглашение заключается на бумаге. Отдельно стоит отметить вопрос нотариального оформления. Процесс таковой имеет некоторые тонкости.

В таком случае порядок составления договора будет выглядеть следующим образом:

Обращение к нотариусу, квалифицированному юристу для составления данного типа документа позволит не допустить большого количества самых разных затруднений. В первую очередь это касается нарушения законодательства.

Квалифицированный юрист представит подробную информацию по поводу оформления ценных бумаг. Это позволит не допустить самых разных проблем.

В первую очередь соблюдение законодательных документов позволит не допустить именно повышенного внимания со стороны налоговой службы. Со всеми тонкостями требуется разобраться предварительно.

Величина штрафов за неуплату налоговых сборов достаточно велика. Также по возможности стоит получить консультационную поддержку от хорошего бухгалтера.

Судебная практика по договору займа ценных бумаг очень обширна и не однозначна. Именно поэтому оптимальным решением будет соблюдение законодательных норм с целью избежать всевозможных затруднительных ситуаций, проблем.

К тому же проведение судебных разбирательств может стать причиной достаточно существенных денежных затрат. В некоторых случаях ценные бумаги будет невозможно использовать по их прямому назначению – для получения выгоды.

Именно поэтому перед тем, как приступить к составлению такового соглашения, нужно внимательно разобрать все основные тонкости, особенности процесса. Важно также внимательно изучить законодательные нормы.

Это позволит не просто не допустить нарушения закона, но также осуществить самостоятельный контроль за соблюдением своих прав.

Внимательное прочтение договора кредитования позволит не допустить самых разных затруднений и ошибок.

Какие потребуются документы

Основным документом, без которого будет фактически невозможно заключить рассматриваемого типа соглашение, является именно фактическое подтверждение прав собственности.

Причем в зависимости от разновидности ценной бумаги будет различаться документ, которым права собственности подтверждаются.

На данный момент к таковым документам могут относиться:

Отдельным случаем являются ценные бумаги бездокументарного типа. В таком случае запись о правах собственности на конкретные бумаги будет установлена именно у конкретного держателя реестра.

Опять же утрата прав подразумевает записи по депозитариям. Каждый случай по поводу заключения прав собственности существенно различается. Именно поэтому нужно будет со всеми тонкостями внимательно разобраться заранее.

Если процесс передачи ценных бумаг осуществляется через интернет, с помощью специальных бирж – что в бумажной форме документы предоставлять нет необходимости.

Опять же в качестве подтверждения будет использована специальная запись в реестре у его держателя.

Условия возврата

Основным параметром возврата является период времени, в течение которого осуществляется возврат ценных бумаг.

На данный момент существует очень много самых разных тонкостей, связанных именно с возвратом.

Условия в каждом случае обсуждаются в индивидуальном порядке и должны быть подробно отражены в договоре займа.

С блокировкой

При работе через электронные торговые системы осуществляется процесс возврата ценных бумаг автоматически.

Причем если сам владелец с ними какие-либо операции не свершает – то таковые бумаги попросту блокируются на специальном счете. Например, у брокера «Кит Финанс» дела обстоят именно таким образом.

Особенности расчета

К основным особенностям займа данного вида можно будет отнести:

• у клиентом, которые дают или же берут в заем ценные бумаги, отсутствует риск осуществления потери таковых;
• сами операции, осуществляемые при займе, никоим образом не влияют на процесс получения купонов, а также дивидендов;
• важно учитывать, что займы не должны осуществляться в период формирования периодической налоговой задолженности.

Имеются также иные важные моменты. Но опять же все таковые возникают в индивидуальном порядке в каждом случае.